经常听人聊天提起期货,零基础了解什么是期货,看了别跃跃欲试

经常听人聊天提起期货,零基础了解什么是期货,看了别跃跃欲试
#期货#经常有一些期货赚大钱的新闻跳入我们的视野,很多人看到这个消息就坐不住了,觉得期货赚钱特别快,自己也想试试。

八月初“上市公司总经理带头炒期货,4个月已大赚4.46亿”的新闻,就吸引了很多人跃跃欲试。

但是真的是这样吗?其实他们是做汽车零部件的,对原材料铝的需求特别大,担心铝涨价,于是顺势在期货市场做多,而恰逢原材料涨幅巨大,所以顺其自然的就赚到钱了。可以说是时机造就了他们的利润。

普通投资者如果去期货市场投机想要获取大的利润,风险则是巨大的。

我们今天就是简单的了解下什么是期货。传统的交易方式是「一手交钱,一手交货」期货的交易方式是「一手交钱,未来交货」

举个例子:

老王开了棉花厂,今年的天气状况不利于棉花生长,他担心下半年的棉花会涨价,那样他就得多花很多钱去购买棉花。

于是他就决定和棉花种植商老李约定把下半年的棉花先买下来,并且支付一定比例的定金,签订了一张契约:《买下10月份的棉花》,这就是简单的期货模型。

在期货里面会经常提到:保证金、做多、做空、平仓、交割。

1、保证金

这个不难理解,老王要买还没有长出来的棉花,种植商老李不可能单凭老王一句话就决定卖给他,到时候要是他不买了怎么办?那岂不是耽误自己卖钱。为了确保违约事件不发生,自然地就会要求老王先缴纳订金。

在期货市场上负责制定合约、制定规则的就是各大商品交易所。我国有大连商品交易所、上海商品交易所、郑州商品交易所、中国金融期货交易所(2006年成立,交易股指期货和国债期货)。

交易所制定规则的时候就会要求投资者按照商品当前价值的一定百分比缴纳保证金。而当投资者购买合约的时候只需要交付保证金就行了。

假如1吨棉花15000元,如果按照10%计算保证金,老王只需要支付1500元即可。心思灵敏的朋友就发现问题了,老王如果1500元签订合约订购了15000元的棉花,那假如下半年10月份棉花降到了10000元,老王难道还会坚守合约用15000去买吗?他肯定不会,而是直接违约,不要那1500元。

为了避免这种情况的发生,对保证金有另外的要求:每日结算。

这样无论涨价还是降价,老王都得确保缴纳的保证金符合棉花当时总价的固定比例。如果保证金不够了,那就得追加。

2、做多

在上面的例子中,老王预估棉花未来的价格上涨,所以他选择的是买入未来的棉花,并且签订合约,持有一张“凭证”。看涨而买入就称为做多,做多的“凭证”就俗称多单。

3、做空

老李是棉花的种植商,今年种棉花的人越来越多,他担心未来棉花会降价,于是他就在期货市场上约定以目前的价格卖出未来的棉花,并签订合约。因看跌而卖出就称为做空,做空的“凭证”就俗称空单。

如果做空或者做多的人,在未到约定实物交易的时间把这个合约转给他人,则称为投机。

如果做多,价格真的涨了,转手后可以赚钱。如果做空,价格真的跌了,转手后也可以赚钱。4、平仓

在投机过程中,把自己的合约转手给他人,就是平仓。

做多的人,由于之前是看涨而买入,现在卖出一份以此来“抵消”掉之前的合约则称为卖出平仓。做空的人,由于之前是看跌而卖出,现在要买入一份以此来“抵消”掉之前的合约则称为买入平仓。做多的老王,可能一个月后不准备办棉被厂了,他不需要棉花了,于是他就卖出那一张约定的《买入10月份棉花》合约给其他人。假如卖出的时候棉花价格涨到了17000元,买入的时候是15000元,那么他就赚取了差价,这笔投机就是成功的。

同理,做空的老李,可能一个月后不准备种植棉花了,如果到期了没有实物给别人,怎么办?于是他就可以买入一份,以此来平掉他之前卖出的那一份空单。假如卖出的时候棉花价格是15000元,现在买入棉花价格是13000元,他就赚取了差价,这笔投机也是成功的。

5、交割

交割是指合约到期日,卖方将相应货物按质按量交入交易所指定交割仓库,买方向交易所交付相应货款,履行期货合约。

我国期货交易所不允许自然人参与所有商品期货的交割。

一般投资者也不会真的去交割货物,大多数都是为了套期保值,或者进行投机活动。

我是不建议个人投资者参与期货交易的,风险太大了。资金加了几倍杠杆,风险同样就有多少倍。

总有一些期货市场赚钱的新闻,让一些人蠢蠢欲动,这很危险。

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